不管你接受還是拒絕，大數(shù)據(jù)時(shí)代已經(jīng)呼嘯而至;不管你恐懼還是欣喜，大數(shù)據(jù)金融正在悄然臨近。隨著大數(shù)據(jù)時(shí)代來(lái)臨，大數(shù)據(jù)金融多彩的曙光，已經(jīng)燦爛閃現(xiàn)。

大數(shù)據(jù)時(shí)代

在過(guò)去的一年，仿佛一夜之間，大數(shù)據(jù)時(shí)代成為炙手可熱的話題，相關(guān)的論文和著書(shū)可謂汗牛充棟。甚至在中國(guó)大連的夏季達(dá)沃斯論壇上，專(zhuān)門(mén)開(kāi)辟一個(gè)分會(huì)場(chǎng)，激辯大數(shù)據(jù)論題。其實(shí)，早在2007年，人類(lèi)制造的信息量有史以來(lái)***次在理論上超過(guò)可用存儲(chǔ)空間總量，近幾年兩者的剪刀差越來(lái)越大。2010年，全球數(shù)字規(guī)模***達(dá)到了“ZB”(1ZB=1024TB)級(jí)別。2012年，淘寶網(wǎng)每天在線商品數(shù)超過(guò)8億件。2013年底，中國(guó)手機(jī)網(wǎng)民超過(guò)6億戶(hù)。隨著互聯(lián)網(wǎng)、移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)、傳感器、物聯(lián)網(wǎng)、社交網(wǎng)站、云計(jì)算等的興起，我們這個(gè)社會(huì)的幾乎所有方面都已數(shù)字化，產(chǎn)生了大量新型、實(shí)時(shí)的數(shù)據(jù)。無(wú)疑，我們已身處在大數(shù)據(jù)的海洋。

有兩個(gè)重要的趨勢(shì)使得目前的這個(gè)時(shí)代(大數(shù)據(jù)時(shí)代)與之前有顯著的差別：其一，社會(huì)生活的廣泛數(shù)字化，其產(chǎn)生數(shù)據(jù)的規(guī)模、復(fù)雜性及速度都已遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過(guò)此前的任何時(shí)代;其二，人類(lèi)的數(shù)據(jù)分析技術(shù)和工藝使得各機(jī)構(gòu)、組織和企業(yè)能夠以從前無(wú)法達(dá)到的復(fù)雜度、速度和精準(zhǔn)度從龐雜的數(shù)據(jù)中獲得史無(wú)前例的洞察力和預(yù)見(jiàn)性。

大數(shù)據(jù)是技術(shù)進(jìn)步的產(chǎn)物，而其中的關(guān)鍵是云技術(shù)的進(jìn)步。在云技術(shù)中，虛擬化技術(shù)乃最基本、最核心的組成部份。計(jì)算虛擬化、存儲(chǔ)虛擬化和網(wǎng)絡(luò)虛擬化技術(shù)，使得大數(shù)據(jù)在數(shù)據(jù)存儲(chǔ)、挖掘、分析和應(yīng)用分享等方面不僅在技術(shù)上可行，在經(jīng)濟(jì)上也可接受。

在人類(lèi)文明史上，人類(lèi)一直執(zhí)著探索我們處的世界以及人類(lèi)自身，一直試圖測(cè)量、計(jì)量這個(gè)世界以及人類(lèi)自身，試圖找到隱藏其中的深刻關(guān)聯(lián)、運(yùn)行規(guī)律及***答案。大數(shù)據(jù)以其人類(lèi)史上從未有過(guò)的龐大容量、極大的復(fù)雜性、快速的生產(chǎn)及經(jīng)濟(jì)可得性，使人類(lèi)***次試圖從總體而非樣本，從混雜性而非精確性，從相關(guān)關(guān)系而非因果關(guān)系來(lái)測(cè)量、計(jì)量我們這個(gè)世界。人類(lèi)的思維方式、行為方式及社會(huì)生活的諸多形態(tài)(當(dāng)然包括商業(yè)活動(dòng))正在開(kāi)始發(fā)生新的變化?；蛟S是一場(chǎng)革命性、顛覆性的變化。從這個(gè)意義上講，大數(shù)據(jù)不僅是一場(chǎng)技術(shù)運(yùn)動(dòng)，更是一次哲學(xué)創(chuàng)新。

大數(shù)據(jù)金融

正如諸多文獻(xiàn)所談到的，大數(shù)據(jù)對(duì)許多行業(yè)的影響和沖擊已經(jīng)呈現(xiàn)。例如，商業(yè)零售、物流、醫(yī)藥、文化產(chǎn)業(yè)等。金融，作為現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)中樞，其實(shí)也已透出了大數(shù)據(jù)金融的曙光。

過(guò)去的2013年，中國(guó)金融界熱議最多的或許是互聯(lián)網(wǎng)金融，更有人指出2013年是中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融元年。確實(shí)，第三方支付、P2P、網(wǎng)貸、眾籌融資、余額寶、微信支付等發(fā)展迅速。眾多傳統(tǒng)金融業(yè)者也或推出自己的電商平臺(tái)，或與互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)聯(lián)手提供相應(yīng)的金融產(chǎn)品和服務(wù)。

互聯(lián)網(wǎng)金融，無(wú)論是業(yè)界、監(jiān)管者或理論界，都在試圖給出自己的理解和定義。但到目前為止，尚未有一個(gè)統(tǒng)一的、規(guī)范的概念。在我看來(lái)，互聯(lián)網(wǎng)金融本來(lái)就是一個(gè)不確切的概念，也不可能有一個(gè)明確的定義。嚴(yán)格說(shuō)來(lái)，所謂互聯(lián)網(wǎng)金融只是大數(shù)據(jù)金融的一種展現(xiàn)或形態(tài)。換言之，前者是表，后者是里。

這是因?yàn)椋瑹o(wú)論是互聯(lián)網(wǎng)還是金融業(yè)，其實(shí)質(zhì)都是大數(shù)據(jù)(信息)。首先，對(duì)互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)而言，流量、客戶(hù)等數(shù)據(jù)(信息)是其涉足金融業(yè)的基石。對(duì)金融企業(yè)而言，提供中介服務(wù)，撮合金融交易也是以數(shù)據(jù)(信息)為基礎(chǔ)。其次，沒(méi)有大數(shù)據(jù)技術(shù)的支撐，所謂互聯(lián)網(wǎng)金融也難以快速、持續(xù)成長(zhǎng)。20世紀(jì)90年代互聯(lián)網(wǎng)浪潮的蓬勃興起，至今已近二十年。但從世界范圍看，所謂互聯(lián)網(wǎng)金融卻發(fā)展緩慢。當(dāng)然，其中原因很多，但其主要原因則是大數(shù)據(jù)技術(shù)是近幾年才快速發(fā)展起來(lái)的。***，從金融企業(yè)來(lái)看，在數(shù)據(jù)中心建設(shè)，軟硬件系統(tǒng)建設(shè)，數(shù)據(jù)(信息)挖掘、分析等方面也是做得有聲有色，其龐大的客戶(hù)數(shù)據(jù)、海量交易記錄及眾多信息源，使其在大數(shù)據(jù)應(yīng)用方面也做了許多積極探索。因此，要準(zhǔn)確反映近年新金融趨勢(shì)，“大數(shù)據(jù)金融”比“互聯(lián)網(wǎng)金融”更為貼切。

大數(shù)據(jù)金融有以下七大特征：

網(wǎng)絡(luò)化的呈現(xiàn)。在大數(shù)據(jù)金融時(shí)代，大量的金融產(chǎn)品和服務(wù)通過(guò)網(wǎng)絡(luò)來(lái)展現(xiàn)，包括固定網(wǎng)絡(luò)和移動(dòng)網(wǎng)絡(luò)。其中，移動(dòng)網(wǎng)絡(luò)將會(huì)逐漸成為大數(shù)據(jù)金融服務(wù)的一個(gè)主要通道。隨著法律、監(jiān)管政策的完善，隨著大數(shù)據(jù)技術(shù)的不斷發(fā)展，將會(huì)有更多、更加豐富的金融產(chǎn)品和服務(wù)通過(guò)網(wǎng)絡(luò)呈現(xiàn)。支付結(jié)算、網(wǎng)貸、P2P、眾籌融資、資產(chǎn)管理、現(xiàn)金管理、產(chǎn)品銷(xiāo)售、金融咨詢(xún)等都將主要通過(guò)網(wǎng)絡(luò)實(shí)現(xiàn)，金融實(shí)體店將大量減少，其功能也將逐漸轉(zhuǎn)型。

基于大數(shù)據(jù)的風(fēng)險(xiǎn)管理理念和工具。在大數(shù)據(jù)金融時(shí)代，風(fēng)險(xiǎn)管理理念和工具也將調(diào)整。例如，在風(fēng)險(xiǎn)管理理念上，財(cái)務(wù)分析(***還款來(lái)源)、可抵押財(cái)產(chǎn)或其他保證(第二還款來(lái)源)重要性將有所降低。交易行為的真實(shí)性、信用的可信度通過(guò)數(shù)據(jù)的呈現(xiàn)方式將會(huì)更加重要，風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)方式將會(huì)出現(xiàn)革命性變化。對(duì)客戶(hù)的評(píng)價(jià)將是全方位、立體的、活生生的，而不再是一個(gè)抽象的、模糊的客戶(hù)構(gòu)圖?；跀?shù)據(jù)挖掘的客戶(hù)識(shí)別和分類(lèi)將成為風(fēng)險(xiǎn)管理的主要手段，動(dòng)態(tài)、實(shí)時(shí)的監(jiān)測(cè)而非事后的回顧式評(píng)價(jià)將成為風(fēng)險(xiǎn)管理的常態(tài)性?xún)?nèi)容。

信息不對(duì)稱(chēng)性大大降低。在大數(shù)據(jù)金融時(shí)代，金融產(chǎn)品和服務(wù)的消費(fèi)者和提供者之間信息不對(duì)稱(chēng)程度大大降低。對(duì)某項(xiàng)金融產(chǎn)品(服務(wù))的支持和評(píng)價(jià)，消費(fèi)者可實(shí)時(shí)獲知該信息。

高效率性。大數(shù)據(jù)金融無(wú)疑是高效率的。許多流程和動(dòng)作都是在線上發(fā)起和完成，有些動(dòng)作是自動(dòng)實(shí)現(xiàn)。在合適的時(shí)間，合適的地點(diǎn)，把合適的產(chǎn)品以合適的方式提供給合適的消費(fèi)者。同時(shí)，強(qiáng)大的數(shù)據(jù)分析能力可以將金融業(yè)務(wù)做到極高的效率，交易成本也會(huì)大幅降低。

金融企業(yè)服務(wù)邊界擴(kuò)大。首先，就單個(gè)金融企業(yè)而言，其最合適經(jīng)營(yíng)規(guī)模擴(kuò)大了。由于效率提升，其經(jīng)營(yíng)成本必隨之降低。金融企業(yè)的成本曲線形態(tài)也會(huì)發(fā)生變化。長(zhǎng)期平均成本曲線，其底部會(huì)更快來(lái)臨，也會(huì)更平坦更寬。其次，基于大數(shù)據(jù)技術(shù)，金融從業(yè)人員個(gè)體服務(wù)對(duì)象會(huì)更多。換言之，單個(gè)金融企業(yè)從業(yè)人員會(huì)有減少的趨勢(shì)，或至少其市場(chǎng)人員有降低的趨勢(shì)。

產(chǎn)品的可控性、可受性。通過(guò)網(wǎng)絡(luò)化呈現(xiàn)的金融產(chǎn)品，對(duì)消費(fèi)者而言，是可控、可受的?？煽?，是指在消費(fèi)者看來(lái)，其風(fēng)險(xiǎn)是可控的。可受，是指在消費(fèi)者看來(lái)，首先其收益(或成本)是可接受的;其次產(chǎn)品的流動(dòng)性也是可接受的;***消費(fèi)者基于金融市場(chǎng)的數(shù)據(jù)信息，其產(chǎn)品也是可接受的。

普惠金融。大數(shù)據(jù)金融的高效率性及擴(kuò)展的服務(wù)邊界，使金融服務(wù)的對(duì)象和范圍也大大擴(kuò)展，金融服務(wù)也更接地氣。例如，極小金額的理財(cái)服務(wù)、存款服務(wù)。支付結(jié)算服務(wù)等普通老百姓都可享受到。甚至極小金額的融資服務(wù)也會(huì)普遍發(fā)展起來(lái)。傳統(tǒng)金融想也不敢想的金融深化在大數(shù)據(jù)金融時(shí)代完全實(shí)現(xiàn)。

大數(shù)據(jù)金融圖景

盡管大數(shù)據(jù)技術(shù)還處于早期發(fā)展階段，但大數(shù)據(jù)金融已透出了一片曙光。我們結(jié)合多方面的文獻(xiàn)和事實(shí)，試圖勾勒出大數(shù)據(jù)金融圖景。

泛金融化。金融供給也許不再是傳統(tǒng)金融業(yè)者的專(zhuān)屬領(lǐng)地，許多具備大數(shù)據(jù)技術(shù)應(yīng)用能力的企業(yè)都會(huì)或多或少涉足、介入金融行業(yè)。在未來(lái)的某一天，也許銀行與非銀行間，證券公司與非證券公司間，保險(xiǎn)公司與非保險(xiǎn)公司間的界限會(huì)非常模糊。金融企業(yè)與非金融企業(yè)間的跨界融合成為常態(tài)。同時(shí)，金融企業(yè)在提供傳統(tǒng)金融服務(wù)的同時(shí)，其服務(wù)范圍、內(nèi)容也會(huì)泛金融化，會(huì)提供綜合的、社會(huì)化的服務(wù)。

多層次的行業(yè)格局。大數(shù)據(jù)金融時(shí)代，金融服務(wù)層次將***豐富，既有行業(yè)寡頭，也有區(qū)域金融服務(wù)企業(yè)。同時(shí)，也存在大量的地方、社區(qū)金融企業(yè)，也會(huì)出現(xiàn)無(wú)實(shí)體店的金融企業(yè)。行業(yè)市場(chǎng)更加細(xì)分。不同層次的消費(fèi)者都能享受到特定的金融服務(wù)。在此過(guò)程中，會(huì)催生許多與大數(shù)據(jù)金融相關(guān)的行業(yè)和企業(yè)。

網(wǎng)絡(luò)化加新型實(shí)體店。大數(shù)據(jù)金融將網(wǎng)絡(luò)化呈現(xiàn)和線下消費(fèi)者體驗(yàn)相互融合，以滿(mǎn)足金融消費(fèi)者不同需求。網(wǎng)絡(luò)化尤其是移動(dòng)網(wǎng)絡(luò)的迅速發(fā)展，金融服務(wù)場(chǎng)景會(huì)發(fā)生很大變化，所謂“3A”(Anywhere、Anytime、Anyhow)金融將在許多金融產(chǎn)品領(lǐng)域?qū)崿F(xiàn)。線下實(shí)體店既是網(wǎng)絡(luò)化的節(jié)點(diǎn)，也會(huì)以高度智能化的形態(tài)呈現(xiàn)。也許傳統(tǒng)柜臺(tái)不復(fù)存在。綜合金融服務(wù)方案定制、體驗(yàn)式服務(wù)、更多社會(huì)化服務(wù)會(huì)成為金融實(shí)體店的主要內(nèi)容。

高度個(gè)性化金融。大數(shù)據(jù)金融時(shí)代，客戶(hù)已被高度數(shù)據(jù)化。大數(shù)據(jù)技術(shù)的進(jìn)步，使成千上萬(wàn)的客戶(hù)都能被精準(zhǔn)細(xì)分與定位，真正實(shí)現(xiàn)以客戶(hù)為中心。金融企業(yè)的服務(wù)將是高度個(gè)性化的，能充分滿(mǎn)足客戶(hù)的個(gè)性需求。